在重慶、浙江兩地試點了半年多的專屬商業養老保險迎來參與主體和試點范圍的雙擴容。

2月21日，銀保監會發布《關于擴大專屬商業養老保險試點范圍的通知》，決定自2022年3月1日起，專屬商業養老保險試點區域擴大到全國范圍。在原有6家試點公司基礎上，允許養老保險公司參加專屬商業養老保險試點。

在此之前，銀保監會決定，自去年6月1日起，由6家人身險公司在浙江省（含寧波市）和重慶市開展專屬商業養老保險試點。據銀保監會介紹，專屬商業養老保險試點啟動以來，總體運行平穩，社會反響良好。截至2022年1月底，6家試點公司累計承保保單近5萬件，累計保費4億元，其中快遞員、網約車司機等新產業、新業態從業人員投保近1萬人。

浙江銀保監局此前披露的信息顯示，該局已逐步拓寬專屬商業養老保險銷售渠道，實現線上線下、個險和銀保渠道并行。截至去年12月20日，浙江（不含寧波）累計承保專屬商業養老保險超1.3萬件，累計保費收入約7600萬元。重慶銀保監局相關人士則向澎湃新聞表示，該局正在準備召開新聞發布會，介紹相關情況。

清華大學五道口金融學院中國保險與養老金研究中心總監朱俊生此前便已呼吁“盡快放開試點地區，允許更多的機構參與試點”。在他看來，專屬商業養老保險試點方案有重要突破和創新，試點有助于完善多支柱養老金體系。為了促進專屬商業養老保險健康發展，要與第三支柱銜接，給予稅惠政策支持，提升投資收益率，放開試點地區與機構。

平安養老保險相關負責人在接受澎湃新聞采訪時表示，當仁不讓，積極參與是養老保險公司的職責所在。養老保險公司（含建信養老金公司）是金融機構中唯一帶有“養老”字樣的金融機構。所以，回歸本源，有保險業務的養老保險公司積極參加專屬商業養老保險是必然選擇。

上述負責人還認為，專屬商業養老保險將會成為第三支柱重要的潛在產品形式。因此，積極參與試點，將會使公司在未來第三支柱的競爭及客戶服務中，贏得主動權。同時，專屬商業養老保險是推動共同富裕的抓手之一。從第一批試點的壽險公司來看，非常規就業人群是重要的參保群體，專屬商業養老保險提高了相關人群的養老保障水平。

據國盛證券分析師趙耀測算，試點范圍全面推廣，預計對當年上市險企新業務價值（NBV）的貢獻為 0.63%。而隨著消費者認可度的增加、監管政策的持續支持以及保險公司推廣力度的提升，預計這一比例仍將長期持續提升。

銀保監會此前發布的試點文件要求，各家保險公司推出的產品均具有投保簡便、交費靈活、收益穩健的特點，消費者達到60周歲及以上方可領取養老金，且領取期限不短于10年。

就人保壽險、中國人壽、太平人壽、太保壽險、泰康人壽、新華保險等6家試點壽險公司披露的信息來看，專屬商業養老保險產品采取“保證+浮動”的收益模式，提供風險偏好不同的兩個投資組合賬戶供客戶選擇，多位穩健型和進取型。各投資組合賬戶具有最低保證利率，最低保證利率之上的投資收益具有不確定性，客戶需要承擔相應的投資風險。

近段時間，6家公司陸續披露了專屬養老保險產品的去年結算利率公告。其中，穩健型賬戶的結算利率為4%-6%，進取型賬戶結算利率為5%-6.1%。在最低保證利率上，穩健型賬戶多為2%-%；進取型賬戶則為0%-1%，其中兩家為5%，三家為0.5%，一家為1%。

根據試點內容，試點保險公司應積極探索服務新產業、新業態從業人員和各種靈活就業人員養老需求。允許相關企事業單位以適當方式，依法合規為上述人員投保提供交費支持。

可見的是，這類產品為網約車司機、外賣員、快遞員、網絡主播等新業態和靈活就業人員帶來了一項更為完善的養老保障。一些傳統行業的從業者也選擇了投保這類產品，為自己的養老提供多一份保障。

朱俊生認為，允許相關企事業單位以適當方式為上述人員投保提供交費支持，這有助于未來將該群體的第二支柱和第三支柱養老金打通，實現稅收優惠政策、投資管理、繳費、賬戶記錄和基金轉移接續方面的銜接。

而在此次擴容文件中，養老保險公司成為新的參與者。平安養老險相關負責人向澎湃新聞表示，當前，國內有9家養老保險公司和1家養老金管理公司，但有部分養老保險公司不從事保險業務，聚焦在年金等業務上。從目前來看，從事保險業務的養老保險公司參與專屬商業養老保險，具有三大優勢，包括開展個人稅收遞延型商業養老保險的優勢、打通養老金二三支柱的優勢和團體保險業務優勢。