上海金融辦主任鄭揚(yáng)稱，《關(guān)于本市進(jìn)一步促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展的實(shí)施意見》發(fā)布對(duì)股市是一個(gè)利好。

        上海市人民政府于9月15日發(fā)布《關(guān)于本市進(jìn)一步促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展的實(shí)施意見》（下稱《實(shí)施意見》）,《實(shí)施意見》對(duì)資本市場(chǎng)新“國九條”中的資本市場(chǎng)改革措施予以積極呼應(yīng)。其中提到配合做好新股發(fā)行體制改革中的注冊(cè)制工作，開展“滬港通”業(yè)務(wù)，配合推進(jìn)上市公司退市制度改革等。

        在15日16時(shí)舉行的上海市金融服務(wù)辦公室新聞通氣會(huì)上，上海市金融辦主任鄭楊說了兩遍，“《實(shí)施意見》發(fā)布對(duì)股市是一個(gè)利好”。鄭揚(yáng)稱，滬港通目前正在積極準(zhǔn)備中，預(yù)計(jì)今年四季度如期啟動(dòng)，滬港通啟動(dòng)是滬港金融緊密合作又一標(biāo)志性的成果。

        9月15日午后，上海本地股異動(dòng)，多股出現(xiàn)大幅上沖態(tài)勢(shì)。個(gè)股方面，愛建股份盤中直線拉升漲停，收盤漲7.77%。此外，百潤(rùn)股份、華東電腦、姚記撲克漲停。

206家上市公司總市值約2.9萬億元

        根據(jù)上海市證監(jiān)局提供的數(shù)據(jù)，截至目前，上海轄區(qū)共有206家上市公司，總市值約2.9萬億元。今年以來，上海上市公司利用境內(nèi)資本市場(chǎng)融資263.21億元，其中IPO（首次公開發(fā)行）融資15.99億元，股權(quán)融資134.22億元，債權(quán)融資113億元。上海經(jīng)濟(jì)證券化率和直接融資比重依然保持全國平均2倍左右的水平。

        年初至今，共有10家上市公司實(shí)施了以產(chǎn)業(yè)整合等為目的的并購重組，涉及金額53.42億元，有力地促進(jìn)了上海地方經(jīng)濟(jì)的結(jié)構(gòu)調(diào)整，另有11家上市公司824.83億元的并購重組方案有待實(shí)施或正在證監(jiān)會(huì)審核。

        值得關(guān)注的是，三板的擴(kuò)圍和中小企業(yè)私募債的推出，也促進(jìn)了上海中小微企業(yè)的發(fā)展。截至今年8月15日，上海地區(qū)新三板掛牌企業(yè)已累計(jì)達(dá)到116家（家數(shù)位居全國第二）；掛牌后通過發(fā)行股份共實(shí)現(xiàn)融資25筆，融資3.7億元，23家企業(yè)申請(qǐng)發(fā)行26億元中小企業(yè)私募債，實(shí)際發(fā)行金額19億，轄區(qū)企業(yè)中小企業(yè)私募債發(fā)行成功率高出全國近二十個(gè)百分點(diǎn)。

9公司籌備滬港通試點(diǎn)

        上海地區(qū)證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)繼續(xù)保持集聚態(tài)勢(shì)。

        截至8月末，上海共有證券、基金、期貨等各類法人機(jī)構(gòu)133家，約占全國25%。其中，證券公司21家（占比18%），基金公司45家（占比47%），期貨公司29家（占比18%），證券投資咨詢公司18家（占比21%），絕大多數(shù)種類機(jī)構(gòu)數(shù)量位居全國前列。

        截至7月末，上海轄區(qū)證券公司總資產(chǎn)5620.5億元、凈資產(chǎn)1762.4億元、凈資本1270.8億元、受托資產(chǎn)16795.4億元，分別較上年末增長(zhǎng)23%、4%、3%和49%。1至7月，共實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入和凈利潤(rùn)214.8億元和79.8億元，均較上年同期上升了16.4%。申銀萬國證券、國泰君安證券等5家公司通過并購重組、股權(quán)收購、股權(quán)變更等進(jìn)一步做大自身實(shí)力，優(yōu)化治理架構(gòu)。

        目前，5家公司能夠?yàn)榭蛻籼峁┫M(fèi)支付服務(wù)，其中國泰君安證券還成為行業(yè)內(nèi)首家獲得間接參與央行支付系統(tǒng)資格的券商；1家公司獲得公募基金管理牌照；2家公司獲得公募基金托管資格；6家公司獲得有限合伙私募基金托管資格；5家公司開展柜臺(tái)業(yè)務(wù)試點(diǎn)；9家公司積極籌備滬港通業(yè)務(wù)試點(diǎn)。

        截至7月底，上海轄區(qū)29家期貨公司注冊(cè)資本87億元，客戶權(quán)益587億元，分別較上年末增長(zhǎng)16.43%和17.03%；1-7月，共實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入和凈利潤(rùn)23.02億元和3.89億元，分別較上年同期增長(zhǎng)23.04%和114.44%。目前，上海轄區(qū)共有8家期貨公司取得資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資格，截至7月底受托管理資產(chǎn)規(guī)模共計(jì)13.92億元，較上年底增長(zhǎng)441%。

        截至7月底，上海45家基金公司總資產(chǎn)規(guī)模為1.48萬億元，其中公募資產(chǎn)凈值9896億元，同比增長(zhǎng)18.1%；非公募資產(chǎn)凈值4872億元，同比增長(zhǎng)101.7%。33家基金子公司共管理各類非公募資產(chǎn)7358億元，較上年底增長(zhǎng)約1.5倍。

        上海自貿(mào)區(qū)設(shè)立以來，證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)積極在區(qū)內(nèi)注冊(cè)設(shè)立專業(yè)子公司和分支機(jī)構(gòu)。目前，華安、浦銀安盛等4家基金公司設(shè)立了子公司，申銀萬國、海通等5家期貨公司設(shè)立了風(fēng)險(xiǎn)管理服務(wù)子公司，國泰君安、海通等5家證券公司設(shè)立了分公司，國金證券設(shè)立了另類投資子公司。

今年查辦內(nèi)幕交易案件14起

        上海證監(jiān)局還發(fā)布了一系列打擊證券市場(chǎng)違法數(shù)據(jù)。

        今年以來，查辦信息披露案件6起，內(nèi)幕交易案件14起，短線交易案件8起，操縱市場(chǎng)案件2件，背信損害上市公司利益案件1起，其中自啟自辦案件占比近五成，執(zhí)法主動(dòng)性和打擊力度持續(xù)攀升,執(zhí)法效果顯著。對(duì)10件自辦案件開展處罰審理工作，其中2件已審結(jié)并對(duì)當(dāng)事人做出沒收違法所得、警告、罰款的處罰決定，6件案件已審理完畢。

        上海證監(jiān)局還稱，充分發(fā)揮上海市打非工作聯(lián)席會(huì)議機(jī)制功能，提升打非工作聯(lián)動(dòng)效應(yīng)；積極配合市政府做好非法集資排查工作；密切關(guān)注以金融創(chuàng)新尤其是互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新為名開展的非法證券期貨活動(dòng)；強(qiáng)化與公安、工商等部門的協(xié)作，及時(shí)查處、移送及通報(bào)非法證券期貨活動(dòng)。

        今年以來，共查處非法證券期貨類案件16件，移送公安6件，通報(bào)工商3件。

附

《上海市人民政府印發(fā)關(guān)于本市進(jìn)一步促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展實(shí)施意見的通知》全文

關(guān)于本市進(jìn)一步促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展的實(shí)施意見

        《國務(wù)院關(guān)于進(jìn)一步促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展的若干意見》（以下簡(jiǎn)稱《意見》）從經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展全局高度，對(duì)新時(shí)期資本市場(chǎng)改革、開放、發(fā)展和監(jiān)管進(jìn)行了統(tǒng)籌規(guī)劃和總體部署。資本市場(chǎng)是上海國際金融中心建設(shè)的重要組成部分，為貫徹落實(shí)《意見》精神，現(xiàn)就本市進(jìn)一步促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展提出如下實(shí)施意見：

        一、明確總體要求

        (一)堅(jiān)持市場(chǎng)化、法治化、國際化導(dǎo)向，促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展

        以貫徹落實(shí)《意見》為指引，通過中國（上海）自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)（以下簡(jiǎn)稱“自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)”）先行先試，促進(jìn)資本市場(chǎng)進(jìn)一步深化改革，加快創(chuàng)新，擴(kuò)大開放；圍繞服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展，拓展資本市場(chǎng)廣度和深度，不斷完善服務(wù)全國的功能;加快上海國際金融中心建設(shè),推進(jìn)人民幣國際化進(jìn)程，不斷提升上海作為全球性人民幣產(chǎn)品創(chuàng)新、交易、定價(jià)和清算中心地位。以貫徹落實(shí)《意見》為動(dòng)力，形成功能齊全、開放高效的資本市場(chǎng)體系；培育治理結(jié)構(gòu)完善、經(jīng)營運(yùn)作規(guī)范、具備核心競(jìng)爭(zhēng)力和成長(zhǎng)潛力的上市掛牌公司；建設(shè)富有創(chuàng)新活力和市場(chǎng)影響力的證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)隊(duì)伍。以貫徹落實(shí)《意見》為契機(jī)，加快形成促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展的良好氛圍；全面加強(qiáng)資本市場(chǎng)信用、法治、人才環(huán)境建設(shè)；有效防范資本市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，切實(shí)保護(hù)投資者合法權(quán)益。

        二、把握自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)建設(shè)重大戰(zhàn)略機(jī)遇，不斷提升上海資本市場(chǎng)開放水平

        (二)促進(jìn)資本市場(chǎng)在自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)進(jìn)一步開放

        不斷擴(kuò)大自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)資本市場(chǎng)開放的范圍。配合國家金融管理部門，推動(dòng)資本市場(chǎng)支持促進(jìn)自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)政策的落地實(shí)施，研究出臺(tái)相關(guān)細(xì)則。推動(dòng)區(qū)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)按規(guī)定進(jìn)入上海地區(qū)的證券和期貨交易場(chǎng)所進(jìn)行投資和交易，推進(jìn)區(qū)內(nèi)符合條件的個(gè)人按規(guī)定開展跨境雙向投資。推動(dòng)境外機(jī)構(gòu)和自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)注冊(cè)企業(yè)的境外母公司在境內(nèi)發(fā)行人民幣債券。促進(jìn)跨境資本通過自由貿(mào)易賬戶實(shí)現(xiàn)雙向流動(dòng)。努力把自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)建成全國資本市場(chǎng)對(duì)外開放度最高的試驗(yàn)田。

        (三)加快在自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)設(shè)立面向國際的金融交易平臺(tái)

        支持金融市場(chǎng)機(jī)構(gòu)在自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)內(nèi)研究設(shè)立國際金融交易平臺(tái)，推出面向全球投資者的產(chǎn)品與業(yè)務(wù)。支持上海黃金交易所建立上海國際黃金交易中心，提升在全球黃金市場(chǎng)中的定價(jià)能力，逐步推動(dòng)國際黃金轉(zhuǎn)口中心建設(shè)。穩(wěn)步推進(jìn)上海國際能源交易中心建設(shè)，加快推動(dòng)原油期貨上市交易。積極推進(jìn)上海證券交易所設(shè)立國際金融資產(chǎn)交易平臺(tái)，加快產(chǎn)品研究與創(chuàng)新。支持上海期貨交易所、大連商品交易所、鄭州商品交易所在自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)內(nèi)設(shè)立商品交割倉庫。支持上海銀行間市場(chǎng)清算所、中國證券登記結(jié)算公司對(duì)自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)內(nèi)發(fā)行的債券開展登記托管和清算結(jié)算。支持自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)內(nèi)金融市場(chǎng)平臺(tái)與境外資本市場(chǎng)的連接合作。

        (四)提升自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)證券期貨服務(wù)業(yè)開放水平

        按照國家的統(tǒng)一部署，配合中國證監(jiān)會(huì)逐步放寬合資證券公司業(yè)務(wù)范圍，逐步提高符合條件的外資機(jī)構(gòu)在自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)內(nèi)設(shè)立合資證券公司、基金管理公司和期貨公司的持股比例；逐步允許符合條件的外資機(jī)構(gòu)在自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)內(nèi)設(shè)立合資證券投資咨詢公司。加快推進(jìn)證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)在自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)內(nèi)注冊(cè)成立分公司或?qū)I(yè)子公司。支持本市證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)利用自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)平臺(tái)，實(shí)施“走出去”戰(zhàn)略，發(fā)行合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者（QDII）和人民幣合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者（RQDII）產(chǎn)品；支持其境外分支機(jī)構(gòu)按規(guī)定發(fā)行合格境外機(jī)構(gòu)投資者（QFII）、人民幣合格境外機(jī)構(gòu)投資者（RQFII）產(chǎn)品，逐步擴(kuò)大QFII、RQFII參與金融期貨產(chǎn)品的范圍。

        (五)支持在自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)探索金融監(jiān)管模式創(chuàng)新

        積極支持國家金融管理部門完善自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融監(jiān)管體制，推動(dòng)自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)證券業(yè)監(jiān)管轉(zhuǎn)型與創(chuàng)新，探索并推進(jìn)證券行業(yè)準(zhǔn)入的“負(fù)面清單”管理；加強(qiáng)金融監(jiān)管協(xié)調(diào)和跨境監(jiān)管合作，切實(shí)防范自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融風(fēng)險(xiǎn)，構(gòu)筑自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融安全網(wǎng)。

        三、堅(jiān)持金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的本質(zhì)要求，進(jìn)一步增強(qiáng)上海多層次資本市場(chǎng)的服務(wù)功能

        (六)支持股票市場(chǎng)發(fā)展

        充分發(fā)揮和強(qiáng)化上海證券交易所在股票市場(chǎng)中的重要作用。支持上海證券交易所壯大主板市場(chǎng)，做大、做強(qiáng)、做活藍(lán)籌股市場(chǎng)，增加市場(chǎng)內(nèi)部層次。配合國家金融管理部門做好股票發(fā)行注冊(cè)制改革等相關(guān)工作，加快推動(dòng)滬市上市公司監(jiān)管轉(zhuǎn)型。積極推進(jìn)上海證券交易所開展滬港股票市場(chǎng)交易互聯(lián)互通機(jī)制（以下簡(jiǎn)稱“滬港通”）等試點(diǎn)，提升上海資本市場(chǎng)的國際影響力。推進(jìn)上海證券交易所ETF期權(quán)等業(yè)務(wù)創(chuàng)新。支持和鼓勵(lì)各類符合條件的企業(yè)到上海證券交易所上市。

        (七)支持債券市場(chǎng)發(fā)展

        充分發(fā)揮銀行間債券市場(chǎng)、交易所債券市場(chǎng)的作用。支持銀行間債券市場(chǎng)和交易所債券市場(chǎng)協(xié)同發(fā)展，推進(jìn)市場(chǎng)間的交叉掛牌及自主轉(zhuǎn)托管機(jī)制，促進(jìn)債券跨市場(chǎng)流轉(zhuǎn)。支持注冊(cè)在本市符合條件的商業(yè)銀行參與上海證券交易所債券回購。支持本市企業(yè)以多種形式發(fā)行債券進(jìn)行融資，支持注冊(cè)地在本市的公司依照中國證監(jiān)會(huì)有關(guān)公司債券管理辦法公開或私募發(fā)行公司債券。支持各類債券發(fā)行人在上海招標(biāo)發(fā)行債券。做好上海政府地方債自發(fā)自還試點(diǎn)。擴(kuò)大本市專業(yè)機(jī)構(gòu)債券投資范圍和規(guī)模。支持各類金融機(jī)構(gòu)豐富債券市場(chǎng)產(chǎn)品、開展資產(chǎn)證券化創(chuàng)新。

        (八)支持商品期貨市場(chǎng)發(fā)展

        支持上海期貨交易所產(chǎn)品創(chuàng)新，不斷增加新品種，進(jìn)一步完善期貨品種結(jié)構(gòu)體系。加快推出商品指數(shù)期貨，探索運(yùn)用商品期貨期權(quán)、碳排放權(quán)等交易工具，實(shí)現(xiàn)期貨市場(chǎng)價(jià)格發(fā)現(xiàn)和風(fēng)險(xiǎn)管理功能。促進(jìn)商品期貨市場(chǎng)與商品現(xiàn)貨市場(chǎng)的聯(lián)動(dòng)發(fā)展。鼓勵(lì)本市企業(yè)合理運(yùn)用期貨等風(fēng)險(xiǎn)管理工具對(duì)沖風(fēng)險(xiǎn)。

        (九)支持金融期貨市場(chǎng)發(fā)展

        支持在滬金融市場(chǎng)穩(wěn)步發(fā)展金融衍生產(chǎn)品，逐步豐富各種股指期貨、股指期權(quán)和股票期權(quán)產(chǎn)品。支持中國金融期貨交易所發(fā)展國債期貨，進(jìn)一步健全反映市場(chǎng)供求關(guān)系的國債收益率曲線。配合人民幣匯率形成機(jī)制改革，積極支持在滬金融市場(chǎng)在充分研究的基礎(chǔ)上穩(wěn)步推出外匯期貨等產(chǎn)品創(chuàng)新。探索場(chǎng)外金融衍生品創(chuàng)新業(yè)務(wù)，建立集中清算機(jī)制。

        (十)提升股權(quán)托管交易市場(chǎng)服務(wù)功能

        加快上海股權(quán)托管交易市場(chǎng)綜合金融服務(wù)平臺(tái)建設(shè)。以服務(wù)本市科技型中小企業(yè)發(fā)展為重點(diǎn)，探索金融產(chǎn)品創(chuàng)新，增強(qiáng)市場(chǎng)資源集聚、整合和配置功能。做好與多層次資本市場(chǎng)的對(duì)接，推動(dòng)上海股權(quán)托管交易市場(chǎng)健康發(fā)展。

        (十一)促進(jìn)非公開市場(chǎng)規(guī)范發(fā)展

        不斷拓展市場(chǎng)空間，完善本市非公開市場(chǎng)交易機(jī)制及發(fā)行制度。逐步健全私募投資基金二級(jí)市場(chǎng)，培育合格機(jī)構(gòu)投資者參與非公開市場(chǎng)交易。拓寬私募投資基金銷售渠道，鼓勵(lì)私募投資基金管理人通過非公開市場(chǎng)發(fā)行產(chǎn)品。率先研究私募投資基金行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)和行為規(guī)范。營造私募市場(chǎng)發(fā)展環(huán)境，培育與私募投資產(chǎn)品發(fā)行相關(guān)的定價(jià)、估值、交易、風(fēng)控、后臺(tái)管理等新型服務(wù)業(yè)態(tài)及服務(wù)機(jī)構(gòu)，大力吸引、集聚行業(yè)高端人才。

        (十二)促進(jìn)資本市場(chǎng)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)

        支持在滬的資本市場(chǎng)登記結(jié)算機(jī)構(gòu)加強(qiáng)登記、結(jié)算、清算、托管等設(shè)施建設(shè)，不斷降低市場(chǎng)成本，防范市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，保障資本市場(chǎng)安全高效運(yùn)行和整體穩(wěn)定。積極推進(jìn)“滬港通”等跨境登記結(jié)算業(yè)務(wù)技術(shù)系統(tǒng)建設(shè)，為跨境金融產(chǎn)品開發(fā)提供良好服務(wù)。以智慧城市建設(shè)為基礎(chǔ)，進(jìn)一步完善本市信息通訊等基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，以信息網(wǎng)絡(luò)技術(shù)發(fā)展為支撐，為資本市場(chǎng)發(fā)展提供有力的技術(shù)保障。

        四、支持證券期貨服務(wù)機(jī)構(gòu)增強(qiáng)核心競(jìng)爭(zhēng)力，進(jìn)一步提升服務(wù)能力

        (十三)支持各類證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)和業(yè)務(wù)集聚發(fā)展

        努力改善營商環(huán)境，提供優(yōu)質(zhì)服務(wù)，吸引境內(nèi)外各類證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)、資金與資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)到上海發(fā)展。促進(jìn)各類資本依法在滬設(shè)立機(jī)構(gòu)總部和功能性機(jī)構(gòu)，提供工商注冊(cè)、稅務(wù)登記、政策扶持等便利。支持符合條件的其他金融機(jī)構(gòu)在風(fēng)險(xiǎn)可控前提下申請(qǐng)證券期貨業(yè)務(wù)牌照，在本市依法發(fā)起開辦或參與設(shè)立專業(yè)牌照證券公司和基金管理公司。積極支持民營資本進(jìn)入證券期貨服務(wù)業(yè)。支持本市證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)與其他金融機(jī)構(gòu)在防范風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上以相互持股的方式探索綜合經(jīng)營。

        (十四)增強(qiáng)在滬證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)競(jìng)爭(zhēng)力

        支持證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)做大做強(qiáng)做專業(yè)，探索國際化和集團(tuán)化發(fā)展。推進(jìn)金融資源優(yōu)化整合，加快金融資源向優(yōu)勢(shì)企業(yè)集聚。發(fā)揮本市基金管理行業(yè)優(yōu)勢(shì)，鼓勵(lì)引導(dǎo)基金管理公司向現(xiàn)代資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)型。推動(dòng)證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)上市進(jìn)程，完善市場(chǎng)化資本補(bǔ)充機(jī)制。形成若干全國領(lǐng)先、具有國際競(jìng)爭(zhēng)力、品牌影響力和系統(tǒng)重要性的現(xiàn)代投資銀行；打造一批法人治理健全、服務(wù)水平優(yōu)良、風(fēng)險(xiǎn)管理完善的證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)。推動(dòng)上海成為重要的全球資產(chǎn)管理中心。

        (十五)完善本市證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)激勵(lì)約束機(jī)制

        完善證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)法人治理結(jié)構(gòu)，落實(shí)董事會(huì)選人用人權(quán)，更好發(fā)揮企業(yè)家作用。建立健全市場(chǎng)化激勵(lì)約束機(jī)制，在具備條件的證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)探索開展股權(quán)激勵(lì)試點(diǎn)，完善與長(zhǎng)效激勵(lì)相配套的業(yè)績(jī)掛鉤、延期支付、追索扣回等配套約束機(jī)制。

        (十六)促進(jìn)證券期貨互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)健康發(fā)展

        支持本市證券期貨業(yè)、各類資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)利用網(wǎng)絡(luò)信息技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)品、業(yè)務(wù)和交易方式，增強(qiáng)服務(wù)的便利性，擴(kuò)大服務(wù)范圍，提升服務(wù)水平。支持互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)多形式參與上海資本市場(chǎng)，規(guī)范開展股權(quán)眾籌等業(yè)務(wù)，促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展。

        (十七)支持私募投資基金探索創(chuàng)新

        鼓勵(lì)發(fā)展多樣化私募投資基金和各類私募投資產(chǎn)品，拓展投資范圍。進(jìn)一步推進(jìn)合格境內(nèi)有限合伙人（QDLP）和外商投資股權(quán)投資企業(yè)（QFLP）試點(diǎn)，促進(jìn)境內(nèi)外私募投資基金在滬集聚發(fā)展。完善私募投資基金支持本市企業(yè)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)發(fā)展的產(chǎn)品、服務(wù)和途徑。

        (十八)促進(jìn)證券期貨相關(guān)專業(yè)服務(wù)業(yè)發(fā)展

        加強(qiáng)對(duì)開展證券期貨業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)師事務(wù)所、資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)、評(píng)級(jí)增信機(jī)構(gòu)、法律服務(wù)機(jī)構(gòu)的服務(wù)和管理，打造功能齊備、分工專業(yè)、服務(wù)優(yōu)質(zhì)的金融專業(yè)服務(wù)業(yè)。積極穩(wěn)妥發(fā)展從事各類專業(yè)金融服務(wù)的新型機(jī)構(gòu)。

        (十九)壯大專業(yè)機(jī)構(gòu)投資者隊(duì)伍

        充分利用本市各類資產(chǎn)管理公司集聚優(yōu)勢(shì)，積極爭(zhēng)取國家政策支持，支持和推動(dòng)本市社保基金、企業(yè)年金、職業(yè)年金、商業(yè)保險(xiǎn)資金、信托基金等機(jī)構(gòu)投資者參與資本市場(chǎng)投資，不斷擴(kuò)大資本市場(chǎng)投資范圍和規(guī)模，壯大多元化的專業(yè)投資者隊(duì)伍。

        五、充分發(fā)揮資本市場(chǎng)資源配置功能，推動(dòng)本市企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展

        (二十)推進(jìn)企業(yè)在多層次資本市場(chǎng)上市掛牌

        支持企業(yè)到主板、中小企業(yè)板、創(chuàng)業(yè)板、全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)和上海股權(quán)托管交易中心等市場(chǎng)上市掛牌。建立本市多層次資本市場(chǎng)上市掛牌企業(yè)統(tǒng)一資源庫，加大擬上市掛牌公司的培育力度。加強(qiáng)部門協(xié)同，進(jìn)一步完善和整合相關(guān)扶持政策，切實(shí)做好中小企業(yè)改制與上市掛牌的服務(wù)工作。

        (二十一)提高上市掛牌公司質(zhì)量

        不斷優(yōu)化上市公司發(fā)展環(huán)境，將上海打造成全國上市公司運(yùn)作最規(guī)范的地區(qū)。促進(jìn)本市企業(yè)通過資本市場(chǎng)進(jìn)一步完善法人治理結(jié)構(gòu)，督促上市掛牌公司規(guī)范經(jīng)營，履行好信息披露義務(wù)，提高企業(yè)效益，為股東創(chuàng)造價(jià)值。積極探索上市公司市值管理及相關(guān)考核評(píng)價(jià)體系，鼓勵(lì)上市公司多形式開展股權(quán)激勵(lì)和職工持股計(jì)劃。根據(jù)退市制度安排，積極配合金融監(jiān)管部門和市場(chǎng)主體穩(wěn)妥做好上市掛牌公司的退市或摘牌工作。

        (二十二)依托資本市場(chǎng)推進(jìn)企業(yè)改革與發(fā)展

        充分發(fā)揮資本市場(chǎng)資源配置功能，推動(dòng)國有控股上市公司、非上市公司開放性市場(chǎng)化重組，支持國有資本與民營等其他各類資本相互融合，發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)。以公眾公司為主要實(shí)現(xiàn)形式，利用多層次資本市場(chǎng)，加快本市國有企業(yè)股份制改革，實(shí)現(xiàn)企業(yè)集團(tuán)整體上市、核心業(yè)務(wù)資產(chǎn)上市或引進(jìn)戰(zhàn)略投資者。依托資本市場(chǎng)，建立公開、透明、規(guī)范的國資流動(dòng)平臺(tái)，暢通國有資本合理流動(dòng)渠道。鼓勵(lì)民營企業(yè)激發(fā)內(nèi)生動(dòng)力，穩(wěn)固可持續(xù)發(fā)展基礎(chǔ)，利用資本市場(chǎng)健康發(fā)展。發(fā)揮資本市場(chǎng)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、促進(jìn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的作用，支持新技術(shù)、新產(chǎn)業(yè)、新模式、新業(yè)態(tài)企業(yè)加快發(fā)展。

        (二十三)支持企業(yè)借助資本市場(chǎng)開展并購重組

        尊重企業(yè)的市場(chǎng)主體地位，進(jìn)一步突破部門、地區(qū)、行業(yè)和所有制的限制，鼓勵(lì)各類資本公平參與并購重組，促進(jìn)企業(yè)股權(quán)有序順暢流轉(zhuǎn)。改善政府管理和服務(wù)，簡(jiǎn)化審批程序，完善鼓勵(lì)扶持政策，降低并購重組成本。引導(dǎo)商業(yè)銀行在風(fēng)險(xiǎn)可控的前提下積極穩(wěn)妥開展并購貸款業(yè)務(wù)。支持符合條件的企業(yè)發(fā)行優(yōu)先股、定向發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券作為并購重組的支付方式，研究推進(jìn)定向權(quán)證等作為支付工具。加快建立現(xiàn)代企業(yè)產(chǎn)權(quán)制度，發(fā)揮本市產(chǎn)權(quán)市場(chǎng)在企業(yè)并購重組中的作用。

        六、加強(qiáng)和改進(jìn)政府服務(wù)，努力營造良好的資本市場(chǎng)發(fā)展環(huán)境

        (二十四)推進(jìn)本市資本市場(chǎng)信用環(huán)境建設(shè)

        建立健全本市信用信息體系，加強(qiáng)本市公共信用信息與金融信用信息的共享互通與聯(lián)動(dòng)合作。優(yōu)化使用環(huán)境，便利市場(chǎng)參與者依法依規(guī)查詢相關(guān)信用信息。鼓勵(lì)社會(huì)資本進(jìn)入信用評(píng)級(jí)行業(yè)，規(guī)范并加快評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)發(fā)展，努力提高服務(wù)水平。完善資本市場(chǎng)守信激勵(lì)和失信懲戒機(jī)制，使上海成為信用體系最全、征信環(huán)境最好、信用服務(wù)最優(yōu)的城市。

        (二十五)加強(qiáng)資本市場(chǎng)法治環(huán)境建設(shè)

        配合國家和地方立法部門，促進(jìn)資本市場(chǎng)法律制度體系不斷完善。健全資本市場(chǎng)執(zhí)法機(jī)制，加強(qiáng)本市執(zhí)法部門與資本市場(chǎng)監(jiān)管部門的聯(lián)動(dòng)。支持以司法改革試點(diǎn)為契機(jī)，進(jìn)一步優(yōu)化司法環(huán)境，健全上海金融檢察、審判專業(yè)化機(jī)構(gòu)組織體系。探索建立調(diào)解與仲裁、訴訟的對(duì)接機(jī)制，設(shè)立第三方金融糾紛調(diào)解中心，建立公平、公正和高效的糾紛解決機(jī)制，多元化解決資本市場(chǎng)糾紛。

        (二十六)加強(qiáng)本市資本市場(chǎng)人才隊(duì)伍建設(shè)

        創(chuàng)新人才服務(wù)與管理模式，集聚高層次、緊缺型人才，提高資本市場(chǎng)人才國際競(jìng)爭(zhēng)力。健全與資本市場(chǎng)發(fā)展相適應(yīng)的多渠道、多形式的專業(yè)培訓(xùn)體系，提高金融人才隊(duì)伍能力素質(zhì)。優(yōu)化資本市場(chǎng)人才政策環(huán)境，提供人才引進(jìn)便利和其他相關(guān)服務(wù)。

        (二十七)推動(dòng)資本市場(chǎng)創(chuàng)新發(fā)展研究

        充分利用智庫和學(xué)術(shù)研究機(jī)構(gòu)，加強(qiáng)資本市場(chǎng)改革創(chuàng)新發(fā)展研究工作，對(duì)涉及到上海資本市場(chǎng)發(fā)展的綜合性、全局性、戰(zhàn)略性問題深入開展研究。加強(qiáng)研究成果的運(yùn)用，鼓勵(lì)學(xué)術(shù)研究機(jī)構(gòu)與各類金融市場(chǎng)、金融機(jī)構(gòu)之間協(xié)作開展研發(fā)，形成研究成果應(yīng)用推廣的合作機(jī)制。鼓勵(lì)在滬資本市場(chǎng)各類主體探索業(yè)務(wù)創(chuàng)新，支持其申報(bào)本市金融創(chuàng)新獎(jiǎng)項(xiàng)。

        (二十八)發(fā)揮行業(yè)協(xié)會(huì)積極作用

        強(qiáng)化資本市場(chǎng)行業(yè)自律，充分發(fā)揮本市證券、期貨、基金、股權(quán)投資、上市公司等行業(yè)協(xié)會(huì)和金融業(yè)聯(lián)合會(huì)在自律規(guī)范、服務(wù)會(huì)員、搭建平臺(tái)、引領(lǐng)發(fā)展方面的積極作用，推進(jìn)各類資本市場(chǎng)相關(guān)機(jī)構(gòu)和企業(yè)健康發(fā)展。

        (二十九)保護(hù)投資者合法權(quán)益

        進(jìn)一步加強(qiáng)資本市場(chǎng)投資者特別是中小投資者合法權(quán)益保護(hù)。引導(dǎo)和支持本市上市公司增強(qiáng)持續(xù)回報(bào)能力。保障中小投資者知情權(quán)，支持中小投資者依法行使權(quán)利。多種形式開展投資者教育，提高投資者風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，引導(dǎo)投資者理性投資。

        (三十)規(guī)范本市資本市場(chǎng)信息傳播秩序

        嚴(yán)格管理涉及資本市場(chǎng)的內(nèi)幕信息，確保信息發(fā)布公開公正、準(zhǔn)確透明。對(duì)造謠、傳謠以及炒作不實(shí)信息誤導(dǎo)投資者和影響社會(huì)穩(wěn)定的機(jī)構(gòu)與個(gè)人要依法嚴(yán)肅查處。進(jìn)一步營造有利于資本市場(chǎng)健康發(fā)展的新聞宣傳和輿論環(huán)境。

        (三十一)配合國家金融管理部門做好資本市場(chǎng)監(jiān)管

        全力配合和支持國家金融管理部門依法履行監(jiān)管職責(zé)，切實(shí)承擔(dān)地方政府監(jiān)管責(zé)任，維護(hù)資本市場(chǎng)安全運(yùn)行和社會(huì)穩(wěn)定。積極貫徹落實(shí)國家資本市場(chǎng)法規(guī)政策，在職責(zé)范圍內(nèi)制定具體實(shí)施細(xì)則和操作辦法。建立健全地方政府部門與金融管理部門之間的溝通協(xié)作機(jī)制，為加強(qiáng)資本市場(chǎng)監(jiān)管創(chuàng)造良好環(huán)境。

        (三十二)防范化解資本市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

        健全資本市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)預(yù)警和評(píng)估處置機(jī)制。建立資本市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)輿情監(jiān)測(cè)網(wǎng)絡(luò)，依托城市管理平臺(tái)和公共信用信息服務(wù)平臺(tái)，全面監(jiān)測(cè)轄內(nèi)風(fēng)險(xiǎn)信息。配合國家金融管理部門完善風(fēng)險(xiǎn)管理措施，及時(shí)化解重大風(fēng)險(xiǎn)隱患。完善本市打擊非法金融活動(dòng)工作機(jī)制，加強(qiáng)與相關(guān)地區(qū)和部門的協(xié)調(diào)，做好區(qū)域內(nèi)金融風(fēng)險(xiǎn)防范和處置工作，規(guī)范各類區(qū)域性交易場(chǎng)所，打擊各種非法證券期貨活動(dòng)。

        (三十三)進(jìn)一步健全本市促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展的工作機(jī)制

        建立由市領(lǐng)導(dǎo)牽頭、各相關(guān)部門參與的聯(lián)席會(huì)議制度。統(tǒng)一制定本市促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展政策，協(xié)調(diào)解決本市促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展的相關(guān)事項(xiàng)。聯(lián)席會(huì)議辦公室設(shè)在市金融辦，承擔(dān)聯(lián)席會(huì)議日常工作。各區(qū)縣、各有關(guān)部門要結(jié)合自身職責(zé)和工作實(shí)際，在促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展、風(fēng)險(xiǎn)防范等方面發(fā)揮積極作用。

        本實(shí)施意見自2014年10月1日起施行，有效期至2019年9月30日。